用“协作”之梳，理担保圈“乱发”

　　近年来，受实体经济下滑压力影响，企业经营成本有所上升，部分企业出现资金链断裂，信用风险上升，同时公司客户间互保、连环担保的现象较为普遍，这些客户间互保或连环担保形成了“担保圈”贷款。在担保圈中，如果有一家企业出现风险，往往会通过“多米诺骨牌效应”传导至圈内的其他企业，形成“一荣俱荣，一损俱损”的格局，一些区域的担保圈由原本的“互助集团”异化为“违约联盟”，成为银行信贷资产质量劣化的“重灾区”。

　　及时、有效地化解担保圈风险客观上要求政府、银行、企业、通力协作，实现共赢。 

　　量化风险信息，厘清风险脉络。由政府相关部门牵头，整合央行征信系统、监管部门的客户风险监测预警系统以及商业银行的数据信息，建立较为先进和全面的担保圈图谱绘制分析系统，实现对担保圈的准确识别和监测，实时与商业银行共享担保圈信息。 

　　完善信贷管理，加强风险控制。商业银行应建立防范担保圈风险的长效机制，将化解担保贷款风险作为深化信贷管理的重点工作，组成专门团队对担保圈风险逐案进行研究和破解。首先,要在全面评价担保圈内企业经营状况、担保圈规模及复杂程度、圈内企业信用状况、担保圈的成因及性质等因素的基础上，综合运用压缩风险融资、信贷产品改造、切断担保链条等方式，实现担保贷款风险的降低和转移。其次，应摸清担保贷款风险底数，确立更为审慎的企业担保能力测算标准，增强经营稳健性。积极研究开发担保圈风险管理模型，建立科学高效的风险管理体系，逐步消除关联企业间互保、过度担保和过度融资行为。 

　　优先重组自救，严守道德底线。对于风险暴露企业，一方面要全力开展自救，在经济下行背景下，主动“瘦身”，剥离非主业资产，积极引进战略投资者，早日恢复财务健康；另一方面要加强信息披露，积极配合风险处置，坚决杜绝利用信息不对称转移资产和逃废银行债务，防止出现道德风险。