11月1日股市操盘必读

　　----笔者按：PMI回升，对于周期性行业构成中期以上的利好。可以继续关注有关板块的增量。尤其是政策利好刺激的行业。

　　(一)宏观动态

　　《10月PMI今日公布 或迎重大利好》“10月24日公布的10月汇丰中国PMI显示，中国制造业PMI(采购经理人指数)初值为49.1%，较上月47.9%回升明显，也为3个月以来的新高，显示外需在一定程度上的回调已经惠及出口企业。对于今天公布的官方PMI， 英大证券研究所所长认为，10月PMI有望回升，利好股市。兴业银行首席经济学家鲁政委也认为，预计官方PMI 将在两个月之后重归50%的荣枯线以上，预测区间为50.0%~50.6%，预测中指为50.3%。”

　　简评：PMI回升，对于周期性行业构成中期以上的利好。可以继续关注有关板块的增量。

　　(二)行业动态

　　《监管层轮番出拳 券商自营进入另类时代》“证监会拟大幅放宽券商自营投资范围，新三板挂牌证券、银行理财计划、集合资金信托计划等均纳入，还允许投资衍生品套利。证券公司证券自营品种范围拟大幅放宽，新三板挂牌证券、银行理财计划、集合资金信托计划等均有望进入券商自营标的池。”“昨日，证监会就修订《关于证券公司证券自营业务投资范围及有关事项的规定》(下称《自营规定》)向社会公开征求意见。”

　　简评：扩大了证券自营品种范围，对于券商而言增加了可能盈利的项目。这对于相应板块构成一定程度的利好。继续观察其增量情况。

　　(三)外围股市

　　新华网《飓风过后，美国股市周三收跌》《石油巨头下调明年产量，欧洲股市周三收跌》“道琼工业指数收跌10.75点，跌幅0.08%，报13,096.46点；标准普尔500指数收升0.22点，涨幅0.02%，报1,412.16点；纳指跌10.72点，跌幅0.36%，报2,977.23点。本月累计，道指下跌2.5%，标普500指数下滑2%，Nasdaq指数大跌4.5%。”

　　简评：美股最近四日连续拉出十字星，但仍受制于五天线，还是调整或者整理态势。内地股市继续关注周期性受益于政策刺激的行业。

　　(四)大宗商品

　　新华网《纽约油价连续第二个交易日上涨》“到当天收盘时，纽约商品交易所12月交货的轻质原油期货价格上涨56美分，收于每桶86.24美元，涨幅为0.65%。但受欧洲债务问题影响，12月交货的伦敦布伦特原油期货价格下跌38美分，收于每桶108.70美元，跌幅为0.35%。(新华网)”《纽约金价31日上涨》“当天，纽约商品交易所黄金期货市场交投最活跃的12月黄金期价收于每盎司1712.1美元，比前一交易日上涨3.4美元，涨幅为0.2%。”“当天，12月交割的白银期货价格上涨50美分，收于每盎司32.316美元，涨幅为1.57%。2013年1月交割的白金期货价格上涨23.4美元，收于每盎司1577美元，涨幅为1.51%。(新华网)”

　　简评：资源类大宗商品少数出现短线反弹，尚未形成反弹浪。相应板块的增量情况仍旧有待观察。

　　(五) 行业动态

　　中证《多地微调政策缓解地方财政吃紧 或将促楼市升温》“从9月底开始，深圳、贵阳、西安、武汉、天津、镇江、江门等地先后对楼市政策进行微调，这也是自国务院督查组督查楼市以来，地方政府首次密集微调政策。业内人士认为，多地微调政策的目的，主要在于刺激楼市消费，进而缓解地方政府财政“吃紧”的局面。未来可能会有更多的城市尝试微调楼市政策，房地产市场也将从底部逐渐升温。”

　　简评：房地产板块作为周期性行业之一，审慎关注其龙头股和低价黑马的增量情况。

　　(六)行业动态

　　中证《逾3000亿元水利投资加速落地 节水灌溉引领投资主题》“水利建设行业近期有望迎来自2011年中央“一号”文件和中央水利工作会议以来的又一个春天。近期，在水利部《关于切实加快重点水利项目建设进度的通知》的带动下，水利建设领域相关政策进入密集发布期，先有水利部启动全国各大中灌区的配套续建及节水改造工作督查，目前又开始布局一年一度的春冬季节农田水利基础设施建设“攻坚战”。水利建设行业政策“甘霖”普降。业内人士指出，在一系列政策“督促”下，水利部拟定的超3000亿元农田水利建设投资有望加速向市场释放，基础设施工程商、节水灌溉管泵生产及工程商等企业有望收获新一轮订单，并借此夯实全年业绩基础。”

　　简评：水利板块的个股有强有弱，区别对待。